- Chúng tôi tăng giá mục tiêu cho Tổng CTCP Khoan và Dịch vụ khoan Dầu khí (PVD) thêm 2,3% và duy trì khuyến nghị KHẢ QUAN. Giá mục tiêu cao hơn của chúng tôi chủ yếu đến từ tác động tích cực của việc chúng tôi cập nhật giá mục tiêu đến cuối năm 2024. Trong khi đó, chúng tôi nhìn chung giữ nguyên dự báo tổng LNST sau lợi ích CĐTS báo cáo giai đoạn 2023-2027 (thay đổi tương ứng là +2,0%/-0,4%/0,0% cho năm 2023/2024/2025). 

- Chúng tôi tăng dự báo LNST sau lợi ích CĐTS báo cáo năm 2023 thêm 2,0% do giả định giá thuê ngày của giàn khoan tự nâng (JU) trung bình cao hơn 1,9% của chúng tôi. Chúng tôi duy trì kỳ vọng về sự phục hồi mạnh vào năm 2023, được thúc đẩy bởi giá thuê ngày JU trung bình của PVD tăng 22% YoY đạt 79.250 USD và hiệu suất hoạt động đạt 96% so với 85% vào năm 2022. 

- Nhìn chung, chúng tôi duy trì dự báo LNST sau lợi ích CĐTS báo cáo năm 2024 sẽ tăng hơn gấp đôi YoY, được hỗ trợ bởi giá thuê ngày JU trung bình tăng 24% YoY đạt 98.500 USD và sự phục hồi của mảng dịch vụ liên quan đến giếng khoan. Chúng tôi duy trì kỳ vọng hoạt động thăm dò & khai thác (E&P) trong nước sẽ bước vào chu kỳ mới từ năm 2024, với tiến triển của mỏ khí Lô B, mỏ dầu Lạc Đà Vàng, mỏ dầu Đại Hùng – Pha 3 và các dự án dầu khí khác. 

Powered by Froala Editor